954.1 Bundesgesetz vom 15. Juni 2018 über die Finanzinstitute (Finanzinstitutsgesetz, FINIG)
954.1 Federal Act of 15 June 2018 on Financial Institutions (Financial Institutions Act, FinIA)
Art. 41 Begriff
Als Wertpapierhaus gilt, wer gewerbsmässig:
- a.
- in eigenem Namen für Rechnung der Kundinnen und Kunden Effekten handelt;
- b.
- für eigene Rechnung kurzfristig mit Effekten handelt, hauptsächlich auf dem Finanzmarkt tätig ist und:
- 1.
- dadurch die Funktionsfähigkeit des Finanzmarkts gefährden könnte, oder
- 2.
- als Mitglied eines Handelsplatzes tätig ist, oder
- 3.18
- ein organisiertes Handelssystem nach Artikel 42 des Finanzmarktinfrastrukturgesetzes vom 19. Juni 201519 betreibt; oder
- c.
- für eigene Rechnung kurzfristig mit Effekten handelt und öffentlich dauernd oder auf Anfrage Kurse für einzelne Effekten stellt (Market Maker).
Art. 41 Definition
A securities firm is an entity that, on a commercial basis:
- a.
- trades in securities in its own name for the account of clients;
- b.
- trades in securities for its own account on a short-term basis, operates primarily on the financial market and:
- 1.
- could thereby jeopardise the proper functioning of the financial market, or
- 2.
- is a member of a trading venue, or
- 3.18
- operates an organised trading facility under Article 42 of the Financial Market Infrastructure Act of 19 June 201519; or
- c.
- trades in securities for its own account on a short-term basis and publicly quotes prices for individual securities upon request or on an ongoing basis (market maker).
Dies ist keine amtliche Veröffentlichung. Massgebend ist allein die Veröffentlichung durch die Bundeskanzlei.
This document is not an official publication. Only the publication of the Federal Chancellery is legally binding.